“Felicitamos y damos la bienvenida nuevamente a la Caja de Crédito de San Vicente quién ha incursionado con dos productos diferentes en el mercado de valores, una primera emisión de Papel Bursátil por US$10 millones y ahora con su segundo Fondo de Titularización estructurado y administrado por Ricorp Titularizadora. Esto es un ejemplo más que el mercado de valores salvadoreño es una alternativa competitiva para la obtención de fondos para los diversos sectores productivos del país” destacó Valentín Arrieta, Gerente General de la Bolsa de Valores de El Salvador.

Remo Bardi, Director Ejecutivo de Ricorp Titularizadora reforzó que “La Caja de Crédito se ha mantenido en constante crecimiento, ha diversificado sus fuentes de financiamiento, incursionando así en instrumentos financieros a través del mercado de valores salvadoreño, y a la fecha cuenta con participación en instrumentos como Titularización y Papel Bursátil. Agradecemos a la Caja de Crédito de San Vicente por confiar nuevamente en Ricorp Titularizadora como estructurador de ambas titularizaciones y a Ricorp Banca de Inversión la estructuración del papel bursátil.”

Su primera Titularización fue inscrita en el año 2016, por un monto total de US$15.00 millones, la cual contó con dos calificaciones de riesgo: AA.sv por Zumma Ratings y A (slv) por SCRiesgos, colocando a través de SGB el monto total de la emisión en dos tramos, el día 20 de diciembre de 2016.

Para el año 2020, específicamente el 6 de mayo, la Caja de Crédito de San Vicente es inscrita como emisor del Mercado de Valores, junto con su primera emisión de Papel Bursátil por US$10.00 millones. 

La primera colocación de esta línea la realiza SGB el 30 de diciembre de 2021 y a la fecha se han emitido 4 tramos que totalizan un monto de US$4.51 millones. Esta emisión tiene una calificación de riesgo con perspectiva positiva por SCRiesgos EBBB+ para el emisor, BBB+ para la emisión a largo plazo sin garantía y A- para emisiones a largo plazo con garantía.

Es por ello, que este año inscriben su segunda Titularización por un monto total de US$28.00 millones, la cual cuenta con dos calificaciones de riesgo: AA.sv por Zumma Ratings y AA (slv) por SCRiesgos, monto del cual el 21 de febrero SGB colocó dos tramos: serie A por US$15.00 millones y serie B por $2.73 millones, haciendo un total de US$17.73 millones, a tasas de interés del 7.55% y 7.00%, respectivamente.

Los fondos que la Caja de Crédito de San Vicente reciba por la cesión de los derechos sobre flujos operativos futuros serán destinados por la Caja para el financiamiento de operaciones crediticias correspondientes al giro de su negocio cancelación de pasivos y/o ampliación de servicios financieros a sus asociados.

El Gerente Financiero de la Caja de Crédito de San Vicente, Francisco Alvarenga, agrega que “Los objetivos de mediano y largo plazo de Caja de Crédito de San Vicente son la expansión de su cobertura geográfica a nivel nacional, a través de la apertura de agencias de atención a clientes, pero también la modernización y el impulso de canales digitales para contribuir a la bancarización de la mayoría de la población, con un equipo humano cercano a las comunidades donde estaremos presente y con un equipo humano que comprenda y resuelva las necesidades de productos y servicios de la población salvadoreña”

Patricia de Magaña Gerente General de SGB, responsable de la exitosa colocación, amplía que

“Esta nueva alternativa de inversión que se ha lanzado, permite a los clientes de Servicios Generales Bursátiles y del mercado en general, brindar un nuevo instrumento financiero el cual goza de gran aceptación. Los inversionistas recibieron muy bien esta nueva emisión, cuyas características lo hacen atractiva y una muy buena opción para la diversificación de sus portafolios de inversión”.

El Representante de los Tenedores de Valores de Titularización con cargo al Fondo de Titularización la Caja de Crédito de San Vicente es Lafise Valores Casa de Corredores de Bolsa, una importante figura que imprime seguridad y protege los intereses de los inversionistas.

“Este proceso,” comenta nuevamente Francisco Alvarenga, “ha sido posible gracias al profesional apoyo de Ricorp Titularizadora, que nos ha acompañado en cada etapa del proceso y gestionado de forma transparente y eficiente todos nuestros requerimientos y requerimientos legales. Así también refleja una trayectoria exitosa de Caja de Crédito de San Vicente de casi 80 años de servir a los salvadoreños con créditos y ahorros para nuestros socios, somos una de las empresas con mayor solidez patrimonial y que año con año registra resultados financieros extraordinarios comparados con los promedios del sector. Procuramos un adecuado equilibrio entre desarrollo de negocios, gestión de riesgos, rentabilidad y sostenibilidad económica para nuestros socios.”

La Titularización en nuestro país, se ha convertido en una herramienta de fondeo eficiente, que les permite a las empresas obtener financiamiento vendiendo o cediendo a cambio de dinero en efectivo aquellos activos de la empresa susceptibles de generar ingresos en el futuro. “A través de los años, la Titularización ha permitido que los diferentes sectores productivos obtengan recursos para realizar nuevos proyectos, en especial el sector privado. Desde el año 2010 que inicia la Titularización en nuestro país se han canalizado más de US$ 1,540.52 millones”, Finalizó Valentín Arrieta.